חסכון לכל ילד - כדאי לכם לבחור

בס"ד

"אני בטוחה שאת בדקת את זה, אז אני רוצה לשאול אותך - איפה כדאי לי לשים את הכסף לXXX?"

מזל טוב, נולד לכם תינוק! 👼

שמחים, עייפים וקצת כאובים (לפחות הנשים שבינינו), ניגשים לרשום את הילד במשרד הפנים. בין בליל הדברים שנאמרים לנו, נזרק לחלל האוויר גם כל מיני דברים על "חסכון לכל ילד" - המדינה מפקידה 51 ש"ח בפקדון. באפשרותכם להוסיף עוד 51 ש"ח שירדו מקצבת הילדים שלכם. אתם צריכים לבחור איפה הכסף יושקע, אחרת הכסף יופקד בברירת המחדל.

אבל הלו! רגע! מה זה אומר?

כנראה שבאמת הרבה הורים לא מבינים במה מדובר, כי לפי נתוני המוסד לבט"ל ההורים שבחרו את מסלול ההשקעה ירד מ-84% בתחילת התוכנית (שאז דובר רבות על המסלולים וההבדלים ביניהם) לכ-60% בסוף יוני 2018. באופן דומה גם ירדה הכמות של ההורים שבחרו להכפיל את סכום החסכון לילדיהם (36% בלבד).
אז בקצרה מה זו בכלל התוכנית הזו. התוכנית "חסכון לכל ילד" החלה בשנת 2017. המטרה הייתה שבמקום להוסיף לקצבת הילדים כסף שיבלע בתוך ההוצאות השוטפות של ההורים, הכסף יושקע על שם הילדים ויפתח כשהם יגיעו לגיל 18, ויספק להם הון ראשוני לתחילת דרכם העצמאית. ההורים יכולים לבחור להגדיל את החסכון עבור הילדים שלהם בעוד 51 ש"ח שילקחו מקצבת הילדים שלהם (סה"כ הפקדה של 102 ש"ח). כדי לעודד לא למשוך את הכסף ולהמשיך להשקיע אותו, מי שישאיר את הכסף עד גיל 21 יקבל מענק של עוד כ-500 ש"ח. 💰

את כל הבחירות עליכם לעשות בתוך 6 חוד' מיום לידת הילד. אם לא בחרתם, ה-51 ש"ח יופקדו למסלול ברירת המחדל. לילד שנולד לאחר 1.1.2017 הכספים ינוהלו בקופת גמל או בבנק שבחרתם לילד שנולד לפניו. אם זה ילד ראשון או שלא בחרתם קודם, הכסף יושקע בקופת גמל אקראית מבין הקופות.
אז פה אני קצת ארחיב על השיקולים לקבלת ההחלטה. אני מציגה את הנתונים, ואת הלך המחשבה האישי שלי. לא מדובר בהמלצה להשקיע בדבר מסוים, אלא רק שיתוף במידע שעמד לפני. ההחלטות הן באחריותכם בלבד ☺.
אתם יכולים לבחור האם להשקיע את כספם בבנקים או בבתי השקעות. יש מספר הבדלים בין החסכון בבנקים לחסכון בקופ"ג. כדי להקל עליכם את ההתמצאות, ריכזתי את ההבדלים בטבלה.

*שימו לב שבתשואה בבנקים סימנתי כוכבית. הסיבה היא שיש הרבה משתנים שמשפיעים על הריבית שתקבלו. למשל, יש הבדלים משמעותיים לפי גיל הילד. ככל שהילד צעיר יותר תקבלו ריבית טובה יותר במסלול הריבית הקבועה ללא הצמדה (ברירת המחדל). אבל אם תבחרו את המסלול הזה עם תחנות יציאה כל 5 שנים, הריבית שתקבלו תקטן. אם אתם רוצים לראות את ההבדלים בין הריביות המוצעות בכל גיל במסלולים השונים ובבנקים השונים, תוכלו לראות אותן באתר המידע על ניהול החסכון בבנקים של ביטוח לאומי.

כדאי מאוד לשחק עם הריביות ולראות מה המשמעויות של הבחירה הזו, כי אם השקעתם בבנק אתם לא יכולים לעבור אח"כ לקופ"ג. הריבית במסלול הריבית המשתנה מאוד נמוכה בעוד שהריבית במסלול של הריבית הקבועה גבוהה יותר. יחד עם זאת, זה נכון להיום בזמן שהריבית במשק נמוכה. אם תקופת ההשקעה של ילדכם ארוכה (וזה המצב עם תינוק שנולד), אז סביר שהריבית במשק תעלה מעל לריבית במסלול הריבית הקבועה ללא הצמדה שהבנקים מציעים.

יכול להיות שבגלל חוסר הגמישות היחסית שבהשקעה בבנקים 70% מהחסכונות מושקעות בבתי השקעות ולא בבנקים.

 5/6/18 מתוך דה-מרקר, ז'ניה וולינסקי

ומה קורה בקופות הגמל? פה צריך לקבל 2 החלטות. האחת היא באיזה רמת סיכון להשקיע והשניה היא באיזה קופה להשקיע. אז כמו שהסברתי גם בפוסט על ההשקעות בשוק ההון, רמת הסיכון שלנו תלויה במשך הזמן שיש לנו להשקיע. מכיוון שהכסף בקופות הגמל לא נזיל ולא ניתן למשוך אותו עד גיל 18, גם אין לנו את החשש שאנחנו נבהל ונמשוך את הכסף. לכן השיקול העיקרי הוא גיל הילדים - כמה זמן השקעה יש לנו. שוק ההון מאוד תזזיתי לטווח קצר, וככל שטווחי הזמן ארוכים יותר הוא מראה עליה יציבה יותר. לכן ככל שהילדים קטנים יותר, אנחנו יכולים להרשות לעצמנו לקחת יותר סיכון (שבא יד ביד, בד"כ עם תשואה גדולה יותר לאורך זמן). לכן לבנות שלי (5 חוד' עד 5 שנים) בחרנו מסלולים בסיכון גבוה. כשטווחי ההשקעה קצרים יותר, הנטייה תהיה לקחת סיכון קטן יותר כדי שלא יהיו חשופים לירידות חדות מידי בשוק ההון. מכיוון שמדובר בילדים (גם הנערים הבוגרים יותר) אפיק ההשקעה שלהם יכול להיות לטווח ארוך. לא מחייבים אותם למשוך את הכסף, ולכן גם אם התיק יהיה בירידה זמנית, הם יוכלו להשאיר אותו עד להצטברות רווחים נוספים.

ואחרי שדיברנו על המסלול בו אנחנו רוצים להשקיע נותרה לנו השאלה באיזה בית השקעה להשקיע. אז האמת היא שפה יש כל מיני דעות. ככל שהתשואה תהיה טובה יותר, כך ישאר לנו יותר כסף, כמובן. מחקרים רבים מראים שלאורך שנים הקופות השונות שואפות כולן לממוצע, כשלכל אחת תהיה את השנים הטובות יותר והשנים הטובות פחות. אבל אם אתם רוצים לעשות כל שניתן כדי להשיג את התשואה הטובה ביותר, ואכן לעקוב שהקופה שלכם במצב טוב (ואם לא אולי לעבור קופה, כי אתם יכולים), אז יש לנו את הכלי המבורך של גמל נט שמשווה לנו את התשואות של הקופות במסלולים הספציפיים מעוניינים בהם. בזמן שהתוכנית התחילה אלטשולר שחם הראו את הרקורד הטוב ביותר לחמש שנים אחורה בקופות גמל. ולכן באמת הם הגוף המוביל בו מושקעים כספי הקופות הללו (28%) בפער ניכר.

בטבלה המצורפת תוכלו להשוות את אחוזי התשואה בשנה האחרונה (5/2018-4/2019) של כל הגופים וכל המסלולים.

חשוב לציין שתשואות העבר אינן מעידות על התשואות בעתיד, אלא נותנות לנו תחושה בלבד. יש הבדלים מאוד גדולים בין מסלולי ההשקעה בבתי ההשקעות השונים גם בתוך המסלולים באותן רמות סיכון. אין פרסום באתר של ביטוח לאומי לגבי המסלולים עצמם, אבל למי שמעוניין לבחון את זה יותר לעומק- תוכלו למצוא את המידע אצל הסולידית שניתחה את הפערים בתיקים השונים.

ולמה בכלל כדאי לכם לבדוק את זה?

בפשטות- זה שווה כסף. רק כדי להמחיש את ההבדלים, אני אשווה בין הריבית הממוצעת בבנקים במסלול של ריבית קבועה לא צמודה ללא תחנות יציאה לילד עד גיל שנה (נכון לכרגע זו הריבית הגבוהה ביותר שמוצעת)-3.19% לריבית הממוצעת בכל המסלולים והחברות של קופ"ג בממוצע של השנה האחרונה (כמובן שזה לא מעיד על שנים אחרות, אבל בגלל שזה כולל סיכון נמוך וגבוה ומדובר בתקופה מאוד ארוכה, זו הנחה סבירה) 5.37% לפי גמל נט. בהנחה של ריבית כזו לתקופה של 18 שנה אלה יהיו הסכומים שיצטברו:

כפי שתשימו לב בטבלה הקודמת תראו שבאפיקים של סיכון גבוה התשואות במרבית הקופות עולות על התשואה הממוצעת כאן.
דבר נוסף שאני מקווה ששמתם לב אליו הוא ההבדל המשמעותי שנוצר כשאתם מגדילים את ההפקדה ב51 שקלים נוספים על חשבון קצבת הילדים. בסכום של 51 ש"ח מרביתנו יכולים לעמוד, וההבדל אח"כ הוא משמעותי מאוד. אז כדאי לעשות את המאמץ הזה.

אני מקווה שעזרתי לעשות קצת סדר בנושא הזה, ושהקוראים המהוללים של הבלוג הזה יהיו מאלו שכן נוקטים בפעולה אקטיבית ובוחרים את אפיק ההשקעה ואת המוסד בו הכסף של הילדים שלהם יושקע.

אם זה הועיל לכם ואתם מכירים מישהו שזה רלוונטי לגביו, תשתפו אותו. הילדים שלו יודו לכם עוד כמה שנים.

מוזמנים לעקוב אחרי בפייסבוק:

www.facebook.com/fuchsfinance